曾参与《住房公积金管理条例》修订、上海财经大学不动产研究所执行所长陈杰表示，参与讨论时他建议包括扩大公积金用途范围，用债券形式进行多元化投资；放宽目前对租房提取公积金的过严限制；管理体制上逐渐实现资金跨区域流动，有汇总功能；明确公积金管理属性，逐步向金融专业化的风险管理方向转型等。
陈杰说，住建部等部委对上述建议也都认可，住建部几位司长还为此召开了高端研讨会。陈杰表示，公积金的安全性也存在问题，比如在管理上，现在管理机构是事业单位的性质，但是公积金本身的金融性是很强的，中间的一些风险防范，存在很多隐患。而且确实发现了一些大案要案，比如吉林和东北一些地方，出现公积金的挪用、小金库等。
另外是管理上的流动性问题。“把公积金看作社保基金，觉得肯定是能满足要求，既然你存了，贷款的时候要给你，但是实际上这几年，特别是房地产市场很好的时候，就会发现公积金很紧张，入不敷出，进来的钱不够你要贷出去的。”陈杰说。
陈杰说，公积金制度在开始实施的时候，符合当时的社会需要，推进了房改，历史评价应该是积极的。但是现阶段的形势发生了变化，金融环境也发生了变化，包括最主要的是人民收入变化了，房地产市场的环境也变化了。“我们觉得住房公积金确实也要与时俱进，需要改进、改革、改善，需要找到自己在新时代下的定位。”
住房公积金为谁的住房“积金”
我国的住房公积金制度已有20多年的历史，虽经过不断完善，但近年来其中的一些制度性弊端日益暴露，受到多方指责，甚至一度引起存废之争。在新时期背景下，住房公积金制度不能只满足于局部修补，需要重新思考其功能定位——到底该为谁服务，其目标定位的核心是住房金融还是住房保障？
近年来，由于我国居民收入差距拉大，导致不同阶层对住房的支付能力差别显著，存在住房问题的主要是低收入者。因此，如果住房公积金的核心定位是住房金融，是一种解决住房问题的融资机制安排，那么其目标群体就应该是中高收入人群，因为缴存容易且运营风险低。早在2005年，人民银行发布的《2004年中国房地产金融报告》提到，“住房公积金对支持中低收入职工购房的效果不明显”。世行《中国2006年第三季度经济季报》认为中国住房公积金主要让高收入者受益。房价高、穷人贷不起、政府贴息都让高收入和较高收入者受益，有劫贫济富之嫌。
其实，虽然表面上住房公积金制度提供的贷款利率优惠适用于全体缴存人，但由于该制度并不保证缴存人具有购房能力，因此收入越高、资信越好的群体也就越有可能购房、越容易获得贷款。同时由于住房公积金制度实行强制性缴存原则，国家公权力介入就更加剧公平原则失衡。在此情况下，住房公积金制度本身就放大了不同收入群体之间的收入差距。然而，住房公积金制度的设计初衷应是让其承担部分的社会保障功能，首要目的在于解决居民基本住房需求，而非满足投资或投机性需求。可事实上，我国现阶段的住房公积金既无“保障功能”，亦非“社会福利”，其实际的制度效果恐怕会导致“多数人受损，少数人受益”的社会不公。
相反，如果住房公积金的核心定位是住房保障，那么其目标群体应是低收入群体，应该积极为住房保障体系建设提供融资服务。但同时，这将会导致缴存不足和运营风险过大，使现行的住房公积金运营机制与此目标定位产生内在冲突。对此，只要通过政策设计将住房公积金从“普惠”转向“特惠”，集中力量为需要通过公共部门来帮助解决住房问题的那些人，为他们提供好融资服务，就能在“雪中送炭”中克服掉这些障碍。
住房公积金 如何更好为“公”
住房公积金制度1991年始于上海，意在以互助方式解决职工住房问题。然而，时过境迁，伴随房价上涨，一些无力购房群体只能眼看住房公积金变成沉睡账户，公积金“劫贫济富”的争议不断。此前一段时间，多地陆续出台新规：武汉规定月收入1900元以下可提取公积金；苏州出台政策，规定2014年3月1日起对长期未使用住房公积金的职工给予适当奖励补贴。此外，多地已放开大病提取公积金试点。
那么，公积金究竟如何使用才能更好体现设计初衷？公积金的增值收益怎样才能更好地造福百姓、体现公平？
中低收入缴存职工购买刚需住房，住房公积金仍是首选
据广州市住房公积金管理中心统计，2011年至2013年间，广州市各商业银行的住房贷款与住房公积金的住房贷款均有上升，但住房公积金贷款上升幅度明显，并越来越集中地转向中等偏低收入的首次置业人群。
武汉市的统计数据显示，截至2013年底，武汉市的新增公积金个人住房贷款中，购买首套房公积金贷款占比97%，购房面积在120平方米以下的贷款占比76.60%。申请贷款者以中低收入家庭为主，月收入5000元以下（按住房公积金月缴存额推算）的中低收入家庭贷款金额占比83.26%。从数据上来看，目前住房公积金成为广大缴存职工购买住房的首选，最大受益群体是中低收入缴存职工。
低收入群体怨不公，仍有许多人未能使用住房公积金
“当时一起进单位的同事，有的没买房，现在已经买不起了。”2008年在北京东五环购房的小张说，有的同事抱怨，因为住在父母家里，没有租房，公积金很难提取，只能先干放着。
